1. 1月10日(週五)美股盤前，美股三大股指期貨齊跌。截至發稿，道指期貨跌0.07%，標普500指數期貨跌0.15%，納指期貨跌0.15%。

2. 截至發稿，德國DAX指數漲0.37%，英國富時100指數跌0.40%，法國CAC40指數漲0.29%，歐洲斯托克50指數漲0.22%。

3. 截至發稿，WTI原油漲3.56%，報76.55美元/桶。布倫特原油跌3.50%，報79.61美元/桶。

市場消息

今晚，非農將為美聯儲暫停降息“作證”?美國勞工統計局將於週五公佈月度非農就業報告，美國12月非農就業報告預計將顯示新增就業人數健康增長，失業率保持不變，表明勞動力市場再次打破了預期的更大幅度放緩。根據經濟學家預期，上個月非農就業人數可能增加了16.5萬人。這一數據將較11月的22.7萬人有所回落。這些數據將支持美聯儲將關注點重新轉向通脹的意圖。美聯儲去年為防止勞動力市場迅速惡化，將利率下調了整整一個百分點。在這些舉措之後，美聯儲主席鮑威爾表示，只要就業市場保持穩定，官員就可以對進一步降息持謹慎態度。

多位美聯儲票委發聲，暗示暫停降息。幾位美聯儲官員週四證實，美聯儲可能會在較長一段時間內將利率維持在當前水平，只有在通脹明顯降温時才會再次降息。波士頓聯儲主席柯林斯週四表示，由於官員們面臨美國經濟前景的“相當大的不確定性”，現在應該放慢調整利率的速度。柯林斯在波士頓的一次活動中表示，美聯儲的“政策已做好準備，可以根據不斷變化的形勢進行必要的調整——如果通脹沒有進一步進展，將在當前水平維持更長時間。”美聯儲青睞的通脹指標在截至11月的一年中上漲2.4%，扣除食品和能源後上漲2.8%，均高於美聯儲2%的目標。

高盛策略師警告：美股定價處於“完美水平” 很容易出現回調。高盛首席全球股票策略師Peter
Oppenheimer警告稱，隨着投資者消化債券收益率上升、估值過高和利率進一步下調的不確定性，當前“完美的”賺錢市場環境可能難以持續。Peter
Oppenheimer表示：“近期美國股市的強勁反彈使得當前股票市場的估值趨於完美。儘管我們預計全年股市將總體上繼續上漲——主要由企業盈利驅動，但股市愈發容易受到回調的衝擊，尤其是如果債券收益率進一步上升或經濟數據和盈利表現令人失望。”

特朗普關税擔憂加劇，美國銀銅價格脱離國際基準一路飆升。紐約的銅和銀期貨價格飆升至國際基準價格之上，因為交易員加大押注美國當選總統唐納德•特朗普將對這兩種金屬徵收高額進口關税，作為其全球貿易戰升級的一部分。週四，紐約商品交易所(COMEX)近月白銀期貨價格較倫敦現貨價格溢價逾0.90美元/盎司，接近去年12月的高點，因交易員對特朗普承諾對所有國家的所有商品徵收普遍關税做出反應。在特朗普1月20日就職之前，金融市場對特朗普貿易政策的焦慮情緒加劇。媒體報道稱，特朗普的團隊正計劃降低關鍵商品的進口關税，可能包括銅，但特朗普否認了這一説法。

個股消息

達美航空(DAL.US)      2024年第四季度業績超預期，2025年前景樂觀。達美航空在2024年最後幾個月的利潤超過了華爾街的預期，受國際和商務旅行增長的推動，公司預計強勁的需求將持續到新的一年。達美航空在週五的一份聲明中表示，本季度調整後的利潤預計將在每股70美分到1美元之間，這份聲明還包括了2024年第四季度的財務業績。此外，該公司預計收入將比去年同期增長9%，而分析師預計增長5.75%。達美航空第四季度調整後每股收益為1.85美元，高於分析師平均預期的1.76美元。營收為144.4億美元，超過華爾街預期的141.6億美元。公司預計全年調整後每股收益將“超過”7.35美元，而分析師預計的平均每股收益為7.45美元。

華爾街投行業務再迎繁榮?傳大行獎金將以兩位數增長。據瞭解計劃的人士透露，華爾街最大幾家投資銀行的高管們正在制定計劃，向交易員和交易撮合者發放自疫情以來最高的獎金，其中許多部門的獎金將增加10%或更多。知情人士透露，這是美國銀行(BAC.US)      負責股票和固定收益產品的投資銀行家和交易員的平均加薪幅度。其次，知情人士説，在摩根士丹利(MS.US)      及其規模更大的競爭對手摩根大通(JPM.US)      ，交易員的獎金將增加10%以上。摩根大通投資銀行家的獎金將增加約15%。高盛集團(GS.US)      對部分交易部門的獎勵力度會更大。

緊張關係加劇!星巴克(SBUX.US)      工會提交34起聯邦投訴。星巴克(SBUX.US)      工會本週向美國勞工委員會提交了34起針對該公司的投訴，這表明星巴克與工會之間的緊張關係正在加劇。這些投訴是由星巴克工人聯合會向美國勞工委員會提交的，指控星巴克在16個州的門店違反了聯邦勞動法，在過去幾個月裏因工會活動而挑選和解僱員工。據悉，工會曾於去年12月20日向美國勞工委員會提起申訴，稱星巴克拒絕公平談判，並在聖誕節前在數百家星巴克門店舉行了為期五天的罷工。星巴克稱工會這些指控毫無根據。星巴克發言人Phil
Gee在一份電子郵件聲明中表示：“花時間提出這樣的投訴是一種策略，會讓我們從本可以取得的進展中分心。”

特斯拉(TSLA.US)      通過軟件更新解決23.9萬輛汽車召回問題。作為美國國家公路交通安全管理局(NHTSA)召回239382輛汽車的一部分，特斯拉進行了一次無線軟件更新。更新是為了解決電腦電路板“可能短路，導致後視攝像頭圖像丟失”的問題。此次召回涵蓋了2024-2025年的Model
3、Model S、2023-2025年的Model X和2023-2025年的Model
Y車型。值得一提的是，特斯拉官網顯示，該公司於週五在中國正式推出新款Model
Y SUV，並開始接受訂單，新款Model
Y(代號Juniper)的標準版起售價為26.35萬元(合35900美元)。

台積電(TSM.US)      四季度銷售額超預期，AI熱潮2025年有望延續。芯片製造巨頭台積電(TSM.US)      的2024年第四季度銷售額超出預期，增強了投資者對人工智能硬件支出火熱勢頭將延續到
2025 年的希望。台積電公佈的數據顯示，該公司10 月至 12 月收入增長 39%，達到 8,685 億新台幣(合 263 億美元)。相比之下，平均預期為
8,547 億新台幣。台積電 12 月增長加速，2024 年營收增長上限為 34%。相比之下，台積電官方目標是年增長
30%，儘管這一預期是以美元計算的。這家全球最大的先進芯片製造商是全球人工智能開發競賽的最大受益者之一。

糾紛再升級!馬斯克要求美國法官拍賣OpenAI股份。據報道，埃隆·馬斯克和他的律師已經要求加利福尼亞州和特拉華州的法官拍賣OpenAI的股份，讓OpenAI即使轉型成功也可能被外部投資者控制。消息人士表示，OpenAI沒有拍賣的計劃，馬斯克和他的團隊“想製造更多的混亂”。馬斯克與OpenAI的恩怨由來已久。2024年11月，馬斯克和他的律師提交了一份禁令，試圖阻止OpenAI轉變為營利性組織。該禁令還試圖阻止OpenAI從事馬斯克律師所稱的反競爭行為。

Robinhood(HOOD.US)      高管：擬繼續擴大加密貨幣產品，構建未來金融新體系。Robinhood(HOOD.US)      高管最近在一次採訪中表示，公司將繼續擴大其加密貨幣產品，並強調其平台的可訪問性和創新性。Robinhood加密貨幣主管Johann
Kerbrat在採訪中討論了該平台的進展，包括其380億美元的管理資產以及散户投資者對加密貨幣產品日益增長的需求。Kerbrat強調了Robinhood專注於滿足日常投資者的需求，他表示：“我們是美國的一個主要零售平台，去年11月是一個(我們表現)非常好的月份，我們的全國交易額超過300億美元。”

重要經濟數據和事件預告

北京時間21:30：美國12月非農就業人口變動季調後(萬)。

北京時間23:00：美國1月密歇根大學消費者信心指數初值。

次日北京時間凌晨2:00：美國截至1月10日當週全美鑽井總數(口)。

次日北京時間凌晨4:30：CFTC公佈周度持倉報告